PULSO PRE-MERCADO 📈
El ambiente es de espera con sesgo mixto: noticias positivas sobre la deuda argentina (upgrade de S&P) y avances en tecnología e IA en YPF impulsan el ánimo, mientras que la logística de vencimientos y el contexto internacional mantienen la cautela. Se espera apertura con sesgo algo positivo en activos argentinos relacionados a energía y finanzas, y cierta volatilidad por ajustes en el dólar y en bonos.

TWEETS CLAVE DE LA MAÑANA 💬

• Según @elerianm: “Como se esperaba, el Bank of Japan subió las tasas 25 pb hasta 0,75%, el nivel más alto desde 1995. Una conferencia de prensa algo dovish sorprendió a los mercados, impulsando la debilidad del yen cerca del 1% frente al dólar.”

• Según @ImpuestosyE #16: “¡VAMOS ARGENTINA! S&P Ratings mejora la calificación de deuda argentina y ve una posición política más fuerte. La agencia destacó la menor inflación, el superávit fiscal y el mayor apoyo legislativo al gobierno de Milei como factores que mejoran la capacidad de pago del país.”

• Según @ImpuestosyE #15: “La cifra de vencimientos de deudas es de USD 4.215 millones del vencimiento de Globales y Bonar del 9 de enero. Al gobierno solo le faltan reunir USD 1.600 millones, pero ya tiene varias opciones abiertas: 1-Reabrir el Bonar 2029. 2-Activar swaps con EEUU.”

• Según @ElEconomista_ #3: “YPF activa su sala con IA en Huincul y cambia para siempre la refinación en Argentina.”

• Según @BancoCentral_AR #20: “#DataBCRA | Encontrá la lista de #PrincipalesVariables en: https:// bcra.gob.ar/PublicacionesEstadisticas/Principales_variables.asp … #ReservasBCRA”

APRECIACIONES DEL ANALISTA ☕

• Clima General: Mix de optimismo y cautela. El impulso llega desde la mejora de la calificación de deuda argentina y la adopción de IA por YPF, pero persiste la atención en la liquidez y en la agenda de vencimientos de deuda, además de la sensibilidad a señales globales (BoJ).

• Posibles Drivers:

  • Mejora de la posición de deuda argentina (S&P) podría respaldar activos locales y reducir costos de financiamiento.
  • Avances tecnológicos en YPF (IA en Huincul) podrían favorecer a la industria energética y sus empresas ligadas.
  • Calendario de vencimientos y recomendaciones/políticas de deuda (bonos 2029, swaps) que podrían influir en tasas y en la demanda de deuda.
  • Datos/indicadores del BCRA (reservas y variables principales) que afecten al dólar y a la liquidez local.

• A qué estar atento:

  • Apertura de sesión y movimientos en bonos argentinos y ADRs; posibles variaciones en el CCL/contado con liquidación por la sensibilidad a noticias de deuda.
  • Reacciones a la noticia de deuda argentina (S&P) y cualquier desarrollo en las opciones de financiamiento (reabrir Bonar 2029, swaps con EEUU).
  • Confirmaciones o más detalles sobre la implementación de IA en YPF y su impacto operativo y económico.

• Hipótesis del Día:

  • Apertura ligeramente alcista para papeles vinculados a energía y finanzas, impulsados por la mejora de la calificación de deuda y por noticias positivas de productividad (IA) en el sector. Esperar cierta volatilidad en bonos y en el dólar ante el calendario de vencimientos y posibles movimientos de política monetaria global. En resumen: sesgo de “espera con potencial alza” para la primera media sesión, con atención a la reacción de deuda y al comportamiento del CCL en la tarde.